فروخت مارکیٹ نظریہ - مارکیٹ کی حرکتوں کو سمجھنے کے لئے کلید

فروخت مارکیٹ کی نظریہ - مارکیٹ اور آرڈر فلائک کی سمجھ

اگر آپ تکنیکی ٹریڈنگ میں دلچسپی رکھتے ہیں اور روزانہ کسی بھی سوشل میڈیا سائٹ پر اپنے وقت خرچ کرتے ہیں، تو یہ ٹویٹر، یوٹیوب، انسٹاگرام، وغیرہ ہے.

آپ زیادہ سے زیادہ ممکنہ طور پر بہت سے دوسرے تاجروں سے ملاقات کریں گے جو مارکیٹ پر ان کے خیالات کا اظہار کرنا پسند کرتے ہیں.

" بازار اس سطح کی حمایت میں ہے، لہذا ہم اس کی طرف بڑھ رہے ہیں."

"ہم صرف اس سطح پر واپس آ چکے ہیں، اس اشارے کی طرف اشارہ کیا گیا ہے، لہذا ہم اس طرح چل رہے ہیں."

حقیقت یہ ہے کہ زیادہ تر خریداروں کو سمجھ نہیں آتا کہ وہ کیوں مارکیٹوں میں تجارت کر رہے ہیں.

اگرچہ تمام overbought / oversold RSIs، سپورٹز اور مزاحمتیں یا متحرک اوسط گراف پر خوبصورت نظر آتے ہیں، 99٪ ٹریڈرز کو آرڈر فلائک کی وضاحت نہیں ہے.

اور یہ بالکل وہی ہے جو میں اس مضمون میں شامل ہوں.

یہ تین حصوں کی سیریز کا پہلا حصہ ہے۔

انٹرویو

ہم شروع کرنے سے پہلے، میں کچھ ذکر کرنا چاہتا ہوں جو واضح ہوسکتا ہے، لیکن میں اب بھی یہ اہم سمجھتا ہوں.

آفس مارکیٹ نظریہ، مارکیٹ پروفائل، اور حجم پروفائل معروف ٹریڈنگ خیالات ہیں؛ لہذا، اگر آپ پہلے سے ہی ان خیالات سے واقف ہیں تو، آپ کو بہت سے نئے چیزیں نہیں سیکھ سکتے ہیں.

ان مضامین کو لکھنے کے لئے نئے تاجروں کے لئے ایک جامع گائیڈ بنانے کا مقصد ہے، کیونکہ یہ خیالات فی الحال انٹرنیٹ پر موجود ہیں لیکن ایک مشترکہ فارمیٹ میں نہیں ہیں.

اگرچہ مجھے امید ہے کہ آپ ان مضامین کو ختم کرنے کے بعد، آپ فوراً خیالات کو لاگو کرنے کے لئے تیار ہوں گے، منبع سے براہ راست سیکھنے سے بہتر کچھ نہیں ہے.

اس معاملے میں، ذریعہ J. Peter Steidlmayer اور Jim Dalton ہیں.

میں آپ کو مندرجہ ذیل کتابیں پڑھنے کی سفارش کرتا ہوں:

• مارکیٹوں پر Steidlmayer: مارکیٹ پروفائل کے ساتھ ٹریڈنگ، 2nd ایڈیشن
• بازاروں میں پروفائل: فروخت کے عمل سے فائدہ اٹھانے
• مارکیٹ کے بارے میں سوچیں: مارکیٹ کی پیدا کردہ معلومات کے ساتھ طاقت ٹریڈنگ، اپ ڈیٹ ایڈیشن
• CBOT مارکیٹ پروفائل کے لئے ایک چھ حصوں کا مطالعہ گائیڈ

کچھ دیگر یو ٹیوب چینلز یا مفت / ادا شدہ وسائل آپ کو تلاش کر سکتے ہیںیہاں

اگر آپ سیکھنے میں دلچسپی رکھتے ہیں کہ میں اپنے روزانہ ٹریڈنگ میں ان خیالات کو کس طرح استعمال کرتا ہوں، تو، آپ یہ دیکھ سکتے ہیں.ٹریڈنگ Blueprint.

آرڈر فلور اور کیوں مارکیٹوں کو منتقل کر رہے ہیں

آفس مارکیٹ نظریہ میں داخل ہونے سے پہلے، مجھے لگتا ہے کہ مارکیٹ کی حرکتوں کے اہم بنیادی اصولوں کو سمجھنے کے لئے اہم ہے.

جیسا کہ آپ اوپر کی تصویر میں دیکھ سکتے ہیں، یہ ٹریڈنگ DOM کا ایک مثال ہے.

یہ DOM، خاص طور پر، Bitmex پر Bitcoin perpetual futures کے لئے مارکیٹ کی گہرائی کو دکھاتا ہے.

تجارت میں، صرف دو قسم کے احکامات ہیں.

• حکم کی محدودیت
• مارکیٹ کے حکم

آرڈر محدود کریں اور آرڈر بند کریں

اشتہارات DOM پر ڈال دیا جاتا ہے اور مارکیٹ کے احکامات کے خلاف عمل کیا جاتا ہے.

یہ اکثر مارکیٹ میں سب سے زیادہ سنگین ہاتھ کہا جاتا ہے کیونکہ بڑے کھلاڑیوں کو مارکیٹ آرڈر کا استعمال کرنے کی اجازت نہیں ہے کیونکہ وہ اکثر زیادہ قابل قدر گزر جائے گا.

وہ اپنے ارادے کو چھپانے کے لئے مختلف اعلی درجے کی آرڈر کے اقسام جیسے یخ پہاڑوں کا استعمال کرتے ہیں اور سامنے نہیں آتے ہیں.

اگر آپ آرڈر کتاب میں ایک حد آرڈر ڈالتے ہیں تو، آپ لچکدار بناتے ہیں.

کیونکہ لامحدود احکامات زیادہ سنگین ہاتھ ہیں، وہ وہ ہیں جو ٹریننگ ماحول میں مارکیٹوں کو آگے بڑھنے یا گرنے سے روکتے ہیں کیونکہ حملہ آور مارکیٹ کے شرکاء ( بازار کے احکامات) اکثر لامحدود دیواروں کو پھینک دیتے ہیں اور جذب ہوتے ہیں.

مارکیٹ کے حکم

مارکیٹ کے احکامات "اہم بازار" پر عملدرآمد ہوتے ہیں.

وہ ہمیں پیشکش اور پیشکش پر مکمل ٹرانسمیشنز دکھاتے ہیں، جو ڈیلٹا کہا جاتا ہے.

وہ محدود احکامات کے خلاف عمل کیے جاتے ہیں.

مارکیٹ کو منتقل کرنے کے لئے مارکیٹ کے احکامات کی ضرورت ہے.

جب بھی مارکیٹ کے احکامات ایک مخصوص قیمت کے نقطہ نظر میں رقم یا حد احکامات سے زیادہ ہیں تو، قیمت اوپر یا نیچے چلا جاتا ہے.

جیسا کہ آپ حکم کی کتاب سے likvidity حاصل کرتے ہیں، آپ مارکیٹ آرڈر کا استعمال کرتے وقت ہر بار ایک likvidity takeer ہیں.

اگرچہ بروکرز بہت سے مختلف حکم کے اقسام سے باہر ہیں، یہ اب بھی صرف مارکیٹ یا حد کے احکامات ہیں.

یہ بہت سادہ لیکن سمجھنے کے لئے اہم خیالات ہیں.

اگر آپ کو ایکhigh number of resting orders but not many traders executing them, you have a low volatility environment.

یہ اکثر زیادہ لچکدار مصنوعات جیسے یورو Stoxx 50، جرمن 10-yr Bund، یا خزانوں کے معاملات ہیں.

اس کے برعکس یہ ہوتا ہے کہhigh volume with low liquidity.

ان مارکیٹوں میں، حملہ آور شرکاء کو آرڈر بک پر ایک مضبوط مقابلہ کے ساتھ مارکیٹ میں داخل ہوتا ہے، جس میں اعلی غیر متوازن حرکت ہوتی ہے.

یہ مارکیٹز جیسے Dax، Gold، YM، یا Bitcoin کے لئے ہے.

اس کے علاوہ دیگر اوزار بھی ہیں جو آرڈر فلور کو دکھاتے ہیں، جیسے وقت اور فروخت یا فٹ پینٹ، جس میں میں نے پوچھایہ مضمون.

تیل مارکیٹ کی نظریہ کیا ہے؟

J. Peter Steidlmayer نے آفس مارکیٹ کے نظریہ کو تیار کیا.

جیم ڈالٹن نے پہلی مرتبہ اسٹیڈیلمیئر کے خیالات کی قدر کو تسلیم کیا اور اپنے کتاب Mind Over Markets میں ان کی مدد کی.

Auction market theory breaks down the market’s primary purpose and how market participants interact to fulfil this purpose.

بنیادی خیال یہ ہے کہ مالیاتی مارکیٹز کسی بھی دوسرے آفس سے مختلف نہیں ہیں جہاں خریداروں اور فروخت کرنے والوں کو روزانہ ملتا ہے.

دو اہم چیزیں حاصل کرنے کی ضرورت ہے.

• دو طرفہ فروخت کے عمل میں تجارت کو آسان بنانے
• اثاثے کی انصافی قیمت تلاش کریں

آفس مارکیٹ کی نظریہ اس عمل کو پیشکش اور طلب کی ڈینمیکس اور قیمتوں کی دریافت کے ذریعے ترجمہ کرتا ہے.

دو دن کی فروخت کا مطلب یہ ہے کہ "اوپر" فروخت کا اختتام "اوپر" فروخت کے آغاز کے بعد ہوتا ہے اور اس کے برعکس.

اس عمل کو اس طرح کے آلات جیسے مارکیٹ یا حجم پروفائل کی نمائندگی کی جاتی ہے.

یہ گھڑی کی شکل کی گھڑیاں اوسط سے 68٪ کے طور پر 1 معیاری خلاف ورزی کے طور پر نمائندگی کرتی ہیں.

یہ وہی ہے جو ہم value area کے طور پر جانتے ہیں.

مالی بازاروں میں آفس مارکیٹ کے نظریے کا ایک عملی مثال

اگر ہم بینک مارکیٹ میں ایک hypothetical مثال کو دیکھتے ہیں تو، چلو کہ سامسونگ کے اسٹاک کا ایک حصہ 50 ڈالر پر تجارت کرتا ہے.

ایک نیا سامسونگ فون آتا ہے، اور یہ خوفناک ہے؛ بیٹری کام نہیں کر رہا ہے، زیادہ گرم، وغیرہ.

اس واقعے کی وجہ سے، سامسونگ اسٹاک اس کی قیمت پر گرنے کے لئے شروع ہوتا ہے جب تک کہ یہ نئے خریداروں کو $ 30 فی اسٹاک کی قیمت پر تلاش نہیں کرتا.

یہ وہ جگہ ہے جہاں نئی قیمتیں پیدا کی جاتی ہیں.

کچھ وقت کے بعد، فونز کی مرمت کی جاتی ہے، اور اسٹاک کی قیمت دوبارہ بڑھنے کے لئے شروع ہوتا ہے. جہاں مارکیٹ کو روکنے کی توقع ہے؟ پچھلے $ 50 کے ارد گرد قیمت کے علاقے.

آخر میں، یہ ہر مارکیٹ کرتا ہے کیونکہ مارکیٹ کے شرکاء متوازن اور غیر متوازن اقدار کے درمیان قیمتوں پر مذاکرات کرتے ہیں.

آکسشن مارکیٹ نظریہ ایک علاقے کی وضاحت کرتا ہے جہاں حجم کے 68٪ ایک اقدار علاقے کے طور پر تجارت کیا گیا ہے.

Inside Value علاقے بھی ایک کنٹرول پوائنٹ ہے؛ یہ وہ سطح ہے جہاں مارکیٹ نے سب سے زیادہ حجم یا سب سے زیادہ وقت خرچ کیا ہے.

• ایک مارکیٹ پروفائل وقت پر مبنی قیمت کے علاقے اور کنٹرول پوائنٹ کی نمائندگی کرتا ہے.
• حجم پروفائل حجم کی بنیاد پر قیمت کے علاقے اور کنٹرول پوائنٹ کی نمائندگی کرتا ہے.The volume profile represents the value area and control point based on volume.

یہ اشتہارات کے میکانیزم اور قیمت ہمیشہ قیمت کی تلاش میں ہے، ذیل میں تصویر میں نمائندگی کیا جا سکتا ہے.

Auction Market Theory کے اہم اجزاء

AMT کے تین اہم اجزاء ہیں.

• قیمت - مارکیٹ میں اشتہارات کا موقع
• وقت - قیمت کا انتظام کرنے کا موقع
• حجم - ایک فروخت کی کامیابی یا ناکامی کا اندازہ کریں. حجم مختلف سطحوں پر مارکیٹ کے شرکاء کی بات چیت کا اندازہ کرتا ہے.

چیزوں کو مکمل طور پر سمجھنے کے لئے، ہمیں ایک مخصوص مارکیٹ کے تناظر کو سمجھنے کی ضرورت ہے کیونکہ دو قسم کے آفس ہیں.

توازن

ایک متوازن مارکیٹ میں، خریداروں اور فروخت کرنے والے قیمتوں پر اتفاق کرتے ہیں، اور وہ موجودہ قیمتوں پر خریدنے / فروخت کرنے کے لئے تیار ہیں.

کیونکہ وہ ان قیمتوں کو منصفانہ قدر کے طور پر دیکھتے ہیں.

ایک متوازن مارکیٹ عام طور پر کم توازن کی نمائندگی کرتا ہے.

قیمتیں زیادہ سے زیادہ ایک ہی رہتی ہیں، اور مارکیٹیں متغیر ہیں.

مارکیٹ یا حجم پروفائل کا شکریہ، ہم آسانی سے انصافی قدر کو پہچان سکتے ہیں.

مناسب قیمت Gaussian گھڑی کی شکل کی کرن کی طرح نظر آتی ہے، جو میں نے پہلے ہی آپ کو اوپر کی تصویر میں دکھایا ہے.

اگر مارکیٹ ہمیشہ توازن میں ہوتا تو، یہ صرف مناسب قیمت کے ارد گرد گھومتا ہوتا، جو ہم جانتے ہیں کہ مالی بازاروں میں ایک عام موضوع نہیں ہے.

نئے معلومات کو مارکیٹ میں آنے کے ساتھ، یہ بنیادی یا تکنیکی ڈرائیور ہوسکتے ہیں.

مارکیٹز انصافی قدر چھوڑ دیتے ہیں اور دوسری ماحول میں منتقل ہوتے ہیں.

عدم توازن

عدم توازن توازن کے بالکل برعکس ہے.

انصاف کے بارے میں اختلاف ہے.

مارکیٹ کے شرکاء کا ایک طرف زیادہ حملہ آور ہے، جس سے مارکیٹ کی تیاری ہوتی ہے.

مارکیٹ عام طور پر صرف وقت کے 20٪ کے بارے میں ٹریننگ اور 80٪ کی حد ہے.

عام قاعدہ یہ ہے کہ ایک بار مارکیٹ قیمت کے اندر ہے تو، یہ زیادہ امکان ہے کہ اس کی توازن میں رہیں اور قیمت کی رینج کے اندر غور کریں.

لیکن اگر مارکیٹ ایک عدم توازن ہے تو، یہ اکثر اوپر / نیچے ڈرائیونگ کرے گا جب تک کہ وہ روکتا ہے، عام طور پر پہلے کی قیمت کے علاقے میں.

ابتدائی اور جواب دینے والی سرگرمی

اگرچہ مارکیٹ وقت کے 80٪ کے لئے مناسب قیمت پر خرچ کرتا ہے، یہ اکثر اسے چھوڑنے کی کوشش کرتا ہے، جب یہ ہوتا ہے تو دو ممکنہ اسکرینرز ہیں.

دو قسم کی سرگرمیوں Steidlmayer کہا جاتا ہے:

• جوابات
• ابتدائی

Responsive سرگرمیوں

جواب دینے والی سرگرمی توقعات کی رفتار ہے.

جب مارکیٹ قیمت کے تحت ٹوٹ جاتا ہے تو، خریداری کی توقع کی جاتی ہے.

جب مارکیٹ قیمت کے اوپر ٹوٹ جاتا ہے تو، فروخت کی توقع ہوتی ہے.

مثال کے طور پر، اگر مارکیٹ گزشتہ دن کی قیمت کے علاقے سے اوپر کھولتا ہے تو، ہم توقع کرسکتے ہیں کہ قیمتیں گزشتہ دن کی درست قیمت کے مقابلے میں بہت زیادہ ہیں.

لہذا پہلے دن کی قیمت پر واپسی کی توقع کی جاتی ہے.

اگر مارکیٹ گزشتہ دن کی قیمت کے علاقے کے نیچے کھولتا ہے تو، یہ بہت سستا ہے، اور ہم قابل قبول سرگرمی اسے قیمت پر واپس خریدنے کی توقع کرسکتے ہیں.

responsive سرگرمی کو اکثر فوری پیکیجوں اور بندوں میں دیکھا جاتا ہے جہاں مارکیٹ ایک مخصوص سطح کے likvidity تک پہنچتا ہے اور صحیح قیمت پر واپس جاتا ہے.

سرگرمیوں کا آغاز

ابتدائی سرگرمی غیر متوقع ہے.

جب مارکیٹ قیمت کے تحت ٹوٹ جاتا ہے تو، فروخت غیر متوقع ہے.

جب مارکیٹ قیمت کے اوپر ٹوٹ جاتا ہے تو، خریداری غیر متوقع ہے.

یہ حرکتیں صرف اس وقت ہوتی ہیں جب ماحول انصافی قدر میں تبدیلیوں کی پہچان کے طور پر تبدیل ہوتا ہے.

ہم ان کی قیمتوں کو قیمت سے باہر نکالنے اور قبول ہونے کے طور پر دیکھ سکتے ہیں.

فروخت اور ناکام فروخت

پیشہ ورانہ اور ردعمل کی سرگرمی زیادہ تو ایک نظریہ ہے، لیکن خوش قسمتی سے ہم بہت جلد اس بات کا تعین کر سکتے ہیں کہ نئے قیمتوں کو قبول کیا جا رہا ہے یا نہیں.

قبولیت

جب قیمت قابل قدر حجم اور یقین دہانی قیمت کی کارروائی پر مناسب قدر کو توڑتا ہے تو، ہم نئے قیمتوں کو مناسب قدر کے اوپر یا نیچے قبول کرنے کی توقع کرسکتے ہیں.

یہ عام طور پر زیادہ قیمت کی کارروائی کے ٹریڈرز کے لئے سپورٹ / مزاحمت فلیٹ ہیں جس میں دوبارہ ٹیسٹ کرنے سے پہلے کافی وقت اور جگہ ہے.

یہ ہمیں بتاتا ہے کہ مارکیٹ کے شرکاء نے نئے قیمتوں پر اتفاق کیا ہے، اور ہم پرانے قدر کے علاقے کو آزمائشی طور پر جاری رکھنے کی توقع کرسکتے ہیں.

فروخت ناکام

ناکام آفس اس وقت ہوتا ہے جب قیمت قیمت سے باہر ہوتی ہے اور قبولیت حاصل نہیں ہوتی ہے.

بریکوٹ پر حجم میں کوئی اضافہ نہیں ہے، اور قیمت کے عمل کے نقطہ نظر سے، ہم ایک طویل بیک اور فوری واپسی کو بریکوٹ کے نقطہ نظر میں واپس دیکھ سکتے ہیں.

یہ اکثر سطحوں کے لئے V شکل میں رجوع ہوتے ہیں.

تیل مارکیٹ کے پانچ اصول

اگرچہ آفس مارکیٹ نظریہ ایک ٹریڈنگ کی حکمت عملی نہیں ہے، کچھ قوانین آپ کے روزانہ ٹریڈنگ میں استعمال کیا جا سکتا ہے.

میں ان کو ہر روز اپنے اندر رکھتا ہوں اور اپنے ٹریڈز کو چلانے کے لئے مختلف قیمت کارروائی کے ماڈل اور آرڈر فلائٹ رویے کا استعمال کرتا ہوں.

اگر آپ ان نمونوں کو سیکھنے میں دلچسپی رکھتے ہیں تو، آپ میری جانچ کر سکتے ہیںٹریڈنگ Blueprint.

1. اگر قیمت توازن علاقے میں قبول کرتا ہے تو، یہ دوسری طرف واپس جا سکتا ہے. قیمت اکثر توازن علاقے کے کنارے کو دوبارہ دوبارہ چلاتا ہے اس سے پہلے کہ اس کے برعکس طرف سفر.
2. ایک توازن کے اندر قیمت کی توقع کی جاتی ہے کہ زونوں کو رد کرے گا اور choppier ہے.
3. ایک بار جب قیمت توازن کے باہر قبول کرتا ہے، تو یہ غیر متوازن ہوسکتا ہے اور نئی قیمت کی تلاش کرسکتا ہے - اکثر پرانے توازن علاقے کے POC.
4. اگر قیمت POC سے مضبوطی سے ردعمل کرتا ہے تو، یہ قاعدہ # 1 کو توڑ سکتا ہے.
5. اگر وقت / حجم ایک توازن کے کنارے پر تعمیر ہوتا ہے تو، قیمت کے ذریعے چلا جائے گا.

خلاصہ میں

آفس مارکیٹ نظریہ میرے ٹریڈنگ میں سب سے زیادہ اہم نقطہ نظر میں سے ایک تھا کیونکہ یہ مارکیٹ کی ترقی اور رویے کو سمجھنے پر نئی روشنی ڈالتا تھا.

بہت سے تاجروں کو صرف مختلف قیمتوں کی کارروائی کے ماڈل یا تکنیکی اشارے کی پیروی کرتے ہیں.

دیکھیں کہ مناسب قیمت کہاں ہے اور اس بات کا تعین کرنے کے لئے کہ مارکیٹ نئے قیمتوں کو قبول کرتے ہیں یا رد کرتے ہیں، کسی بھی چیز سے زیادہ اہم ہے.